加密货币的繁荣是否会扰乱银行业？

提供加密货币贷款和高收益存款账户的公司的迅速发展扰乱了银行业，并促使监管机构竞相跟上。

作者埃里克·利普顿、埃弗拉特·利夫尼在美国《纽约时报》发表的一篇报道中指出，总部位于泽西市的金融初创公司“BlockFi”发展迅速，并立志成为加密货币领域的“摩根大通”。

两名作者补充称，这家公司提供信用卡、贷款和计息账户。但它并不主要以美元交易，而是在快速扩张的数字货币世界中运作，它属于积极创建基于技术的替代银行系统的新一代机构。

两名作者指出，美国地区和联邦的监管机构以及部分国会议员认为，加密货币进入银行是一个令人担忧的问题。

两名作者认为，这种类型的技术正在以出乎意料的高速扰乱金融服务领域，以至于金融领域的监管机构都被远远抛在身后，从而可能会使消费者（客户）及金融市场承受风险。

美国报道指出，美联储及其他银行监管机构的高级官员们，目前正紧急启动“与加密货币的竞争”，以期追赶上这种快速的变化，并确定如何降低这一新兴市场的潜在风险，而该市场的历史充满了对高风险和技术进步的投机活动。

欺诈

这篇报道指出，美国联邦和地方官员警告称，加密金融服务行业在某些情况下容易受到网络攻击和欺诈，并且它还依赖有风险的创新。

根据这篇报道，在过去一个月内，加密货币平台“PolyNetwork”由于受到黑客入侵，而在短时间内损失了价值6亿美元的客户资产，但在该网站的创始人恳求黑客之后，其中大部分资产被退回。

报道补充称，美国证监会设立了一个独立的办公室来协调对加密货币和其他数字资产的调查，并招募了具有相关专业知识的学者来帮助其追踪迅速的变化，因为制定规则或在国会通过立法可能至少需要一年的时间才能实现。监管机构可能会发布临时指导方针来设定一些标准，以实现对该行业的控制。

两名作者指出，“BlockFi”已经成为5个州内的监管机构目标，并且受到“违反当地证券法律”的指控。与此同时，监管机构的担忧还包括像“PancakeSwap”这类集团所提供的测试报价，这些集团吹嘘其用户可以从加密货币的存款年回报率中实现高达91%的收益。

担忧

这篇报道指出，美国财政部长珍妮特·耶伦与美国联邦储备委员会主席杰罗姆·鲍威尔，都对该新兴产业感到担忧，尽管美联储和其他国家的央行都在考虑是否会发行自有的数字货币。

根据这篇报道，鲍威尔指出了稳定币的扩散，即价值通常与美元挂钩的数字货币，且经常被用于数字货币转账和像借贷这类的其他交易。

鲍威尔今年7月在美国国会提供证词时指出，我们用来存储人们资金的安全资产，对稳定币而言并不充足。

多种模式

两位作者在这篇报道中指出，许多公司都可以提供使用加密货币的银行业务。还有部分公司正在研究类似的模式，以向消费者提供传统的银行服务，例如“BlockFi”——它希望在今年年底之前拥有客户的加密货币存款。

报道还指出，从更加极端的方面来看，去中心化的金融类似于加密货币界的“华尔街”。去中心化金融消除了中间人、银行员工和交易商等中介，并改用计算机算法完成金融交易，例如借贷等等。

两名作者解释称，立法者和监管机构担心消费者并不总是能完全意识到，这种类似银行的新的加密服务和去中心化金融平台所存在的潜在风险。

报道指出，“事实上，加密货币存款账户没有联邦保险。如果市场状况变坏，其持有量可能无法得到保证。以加密货币担保借款的人可能面临财产清算，有时还是在完全自动化且不受监管的市场内。”

打破银行模式

报道指出，在有关其他新兴加密货币金融开发者的问题上，监管方面的挑战更为巨大，因为该市场的本质是由计算机程序运行的自动化市场，无需人工干预即可完成交易。这一想法的目标是消除中间商，并基于区块链（加密货币背后的技术）而将买家和卖家聚集到一起，而网站甚至根本不需要获取用户的个人信息。

这类平台的创始人认为，他们只是在通过有效运行计算机代码，而构建一项最终由用户社区驱动的“协议”。

该怎么办？

部分立法者认为，一个可行的选项是禁止美国的银行持有用以支持稳定币的现金存款。

而第二个选项则是创建由美国政府发行的数字美元，但是部分人认为，这可能会破坏整个加密生态系统。

在这个问题上，鲍威尔表示，“如果你拥有美国发行的数字货币，那么你就不再需要稳定币或加密货币。”